Morgan Stanley (MS): análisis en palabras sencillas
¿Está cara o barata Morgan Stanley? Cómo gana dinero, si crece y sus riesgos, explicado en palabras sencillas y con sus cuentas oficiales.
Morgan Stanley (MS) cotiza en el NYSE y la clasificamos en banca. Aquí tienes sus datos clave fechados, cómo gana dinero, cómo se compara con su sector, lo que juega a favor y en contra de Morgan Stanley según esos datos y las preguntas que más se hacen sobre la acción. Sin decirte qué comprar.
Datos clave de Morgan Stanley (MS) a 04/11/2026
| Dato | Valor | Qué mide |
|---|---|---|
| Precio de la acción | 193,97 USD | Último precio del 04/11/2026 |
| PER (12 meses) | 15,4 veces | Precio entre beneficio por acción |
| Crecimiento de las ventas | +10,8 % | Último trimestre frente al mismo del año anterior |
| Margen neto (12 meses) | 25,6 % | Beneficio por cada 100 de ventas |
| Deuda neta / EBITDA | No aplica (entidad financiera) | Años de beneficio operativo para pagar la deuda |
| Rentabilidad por dividendo | 2,47 % | Dividendo anual entre precio |
| Capitalización | 303,6 mil millones USD | Lo que vale en bolsa |
Los datos de Morgan Stanley salen de Yahoo Finance, la misma fuente que usa el análisis de Fintols, consultada el 04/11/2026. Si un dato de MS no está disponible se muestra N/D: no lo estimamos.
Cómo gana dinero Morgan Stanley
Morgan Stanley tiene dos grandes negocios. Wealth Management asesora y gestiona el patrimonio de particulares, incluida la plataforma E*Trade, y cobra comisiones sobre los activos de sus clientes. Institutional Securities hace banca de inversión, salidas a bolsa y negociación de acciones y bonos. Investment Management gestiona fondos para inversores.
En los últimos 12 meses, Morgan Stanley ingresó 79,8 mil millones USD. De cada 100 que vende, a Morgan Stanley le quedan 87,3 tras pagar lo que cuesta fabricar o prestar lo que vende (margen bruto) y 39,9 después de todos los gastos de la operación (margen operativo).
Morgan Stanley frente a su sector
Para saber si un dato de Morgan Stanley es alto o bajo hay que ponerlo al lado de empresas parecidas. Esta tabla compara Morgan Stanley con la mediana de las 20 empresas de banca que analiza Fintols, con datos a 04/11/2026.
| Dato | Morgan Stanley | Mediana de banca |
|---|---|---|
| PER | 15,4 veces | 12,2 veces (20) |
| Crecimiento de ventas | +10,8 % | +7,3 % (20) |
| Margen neto | 25,6 % | 32,6 % (20) |
| Rentabilidad por dividendo | 2,47 % | 3,55 % (20) |
En resumen, frente a la empresa típica de banca, Morgan Stanley cotiza con un PER más alto, crece más y gana menos margen. Por tamaño, Morgan Stanley es la número 3 de 8 empresas de banca que cotizan en USD dentro de Fintols.
Tesis alcista de Morgan Stanley
Lo que juega a favor de Morgan Stanley, según sus datos a 04/11/2026:
- Morgan Stanley se queda con 25,6 de cada 100 que vende como beneficio neto, frente a 32,6 de la mediana de banca: un margen así deja dinero para invertir, recomprar acciones o repartir dividendo.
- Las ventas de Morgan Stanley crecieron un +10,8 % en el último trimestre frente al mismo trimestre del año anterior, cuando la mediana de banca que sigue Fintols es +7,3 %.
Riesgo principal de Morgan Stanley
Los datos de Morgan Stanley a 04/11/2026 no muestran ninguna alarma clara (ni deuda alta, ni pérdidas, ni ventas a la baja). Su riesgo principal es el de su negocio: que bajen los tipos de interés (estrecha lo que gana prestando) o que suba la morosidad si la economía empeora.
Preguntas frecuentes sobre Morgan Stanley
¿Es buen momento para comprar acciones de Morgan Stanley?
Fintols no te dice si comprar o vender Morgan Stanley, y nadie sabe qué hará el precio mañana. Lo que sí podemos enseñarte es dónde está hoy. A 04/11/2026, la acción de Morgan Stanley cotiza a 193,97 USD, un 16 % por debajo de su máximo de 52 semanas (232,25 USD) y un 27 % por encima de su mínimo (152,80 USD). Su PER es 15,4 veces frente a 12,2 veces de la mediana de banca, y 14,2 veces si se mide con el beneficio que esperan los analistas para los próximos 12 meses. Con Morgan Stanley, como con cualquier acción, acertar el momento importa menos que entender el negocio, invertir a largo plazo y no jugarse todo a una sola empresa.
¿Morgan Stanley paga dividendo?
Sí. A 04/11/2026, Morgan Stanley paga 4,60 USD por acción al año, lo que al precio actual supone una rentabilidad del 2,47 %. Dedica a ese dividendo el 32 % de su beneficio, así que le queda margen para mantenerlo si el beneficio flojea.
¿Morgan Stanley está cara?
Depende de con qué la compares. Por PER, Morgan Stanley cotiza a 15,4 veces su beneficio de los últimos 12 meses: más cara que la mediana de banca (12,2 veces). En una entidad financiera se mira también el precio sobre valor en libros: 2,9 veces (mediana de banca: 1,7 veces). Un PER alto no significa por sí solo que Morgan Stanley esté cara: puede estar justificado si su beneficio crece deprisa, y uno bajo puede reflejar un negocio en apuros.
¿Quién compite con Morgan Stanley?
En Fintols comparamos Morgan Stanley con Wells Fargo, BNY y U.S. Bancorp, que también están en banca. Cada una tiene su comparativa con Morgan Stanley lado a lado más abajo.
Competidores de Morgan Stanley
- Análisis de Wells Fargo (WFC) · Morgan Stanley vs Wells Fargo: comparativa
- Análisis de BNY (BK) · Morgan Stanley vs BNY: comparativa
- Análisis de U.S. Bancorp (USB) · Morgan Stanley vs U.S. Bancorp: comparativa
Para entender mejor a Morgan Stanley
- Cómo analizar el balance general de una empresa
- Qué es el PER y el EPS: cómo interpretarlos con ejemplos (2026)
Más empresas como Morgan Stanley: acciones de banca, empresas del S&P 500 y empresas del S&P 100. Abre el análisis completo de MS con su valoración y escenarios. Contenido educativo sobre Morgan Stanley, no es una recomendación de inversión.